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中小企业融资风险案例:如何解决中小企业融资难问题

2805月
更新时间:05月28日|标签:

如何解决中小企业融资难问题

本文通过对中小企业融资难问题进行研究,小企业融资难问题分析中小企业自身因素一是中小企业自身财务制度不健全,目前有相当部分中小企业由于客观和人为因素没有建立起完整的财务制度,缺乏足够的经财务审计部门承认的财务报表和良好连续的经营业绩。银行对这些企业的财务状况、经营业绩及发展前景等情况难以了解,二是中小企业缺少足够的抵押资产,银行在商业化经营和资产负债管理制度的约束下,一般要求贷款企业提供连带担保或财产抵押,尤其对中小企业申请贷款的条件则更为严格。尤其是软件企业的净资产大多偏低而人力资源又都偏高,所以在贷款时往往少有抵押资产。银行信贷融资承担了融资风险而不能分享企业成功带来的高收益,导致银行风险与收益不对称,外部环境制约因素一是现行金融体制的国有商业银行垄断程度过高,不利于开展对中小企业的信贷活动。如关闭农村合作基金、将信用社纳入合作银行等。这使中小企业原有的一些融资渠道不复存在,同时也使得国有商业银行在金融系统中垄断程度过高。支持中小企业发展的银行无论在数量和能力上都不能满足中小企业的融资要求,国家也没有建立起专为中小企业服务的金融机构,导致中小企业贷款无门。二是政府对中小企业融资渠道的政策支持力度不够。中小企业从证券市场融资是非常困难的,加之我国基金组织以及其他融资公司还处于初建阶段,其他融资渠道也没有为中小企业融资创造有效机会。加强资金融通方面也没有采取优惠的扶持政策,以及建立为中小企业的贷款进行担保、保险的机构。

中小企业融资风险有哪些

中小企业在融资过程中也可能面临各种风险,融资风险更大。中小企业的融资风险主要是由于多种不确定因素的影响使其在融资过程中所遇到的风险1、国家经济政策所导致的融资风险 一般而言,由于中小企业生产经营极不稳定,一国经济金融政策的变化,都有可能对它的生产经营、市场环境和融资形势产生一定的影响。如果中小企业不能根据国家经济金融政策的变化做出敏锐的反应和及时调整,将会给中小企业的融资带来一定的风险,进而影响到中小企业的发展。其直接融资和间接融资的风险都较大,如果企业经营得不到正常的资金供给,市场上资金的供应减少,中小企业通过市场来筹集资金的风险增大。要么融资成本提高、融资数量减少,直接影响了企业资金链连续性,并进一步增大了中小企业的经营风险。融不到资金是企业经营困难,致使企业难以放手经营()。2、经营的不稳定性导致的融资风险中小企业对外界经济环境的依存性较大,因而中小企业除对国家产业政策和金融政策有着较强的敏感性外,宏微观经济环境的变化,也将增大中小企业的经营风险,最终影响中小企业的经营和发展。或竞争实力不够或难以实行多元化经营来分散风险的中小企业往往首先受到市场的冲击。而经营风险的增大又使中小企业的经营稳定性遭到破坏,进而更难满足市场融资的条件,融资更加困难。3、管理水平低下所导致的融资风险管理水平低下主要表现在,中小企业的管理观念落后,内部管理基础工作缺乏和管理环节薄弱,对市场的潜在需求研究不够,对市场的变化趋势没有预见性等。致使中小企业的后劲不足。中小企业5年淘汰率近70%,能够生存十年以上的中小企业仅占1%.因此,中小企业无论是进行直接融资,都会面临诸多融资障碍,融资风险往往很大。4、信用危机所导致的融资风险中小企业信用不足是一个普遍现象。有的中小企业会计信息不真实、财务做假账、资本空壳、核算混乱。

中小企业融资措施有哪些

适合中小企业的融资方式有六种:一、引入风险投资事半功倍市场经济社会,尤其是中国加入WTO以后,国内企业原来特有的优势变小了,如低人力成本优势正在大幅削弱,高端人才的价格正与国际接轨,只是操作工人比国外廉价。随着更多国际资本的引入和跨国公司的进入,高技术企业的竞争,主要体现在高端人才的竞争上,高技术企业的压力确实大。引入风险投资,还可带来管理技术和人才,尤其是管理方面的人才。如果中小企业家能够做到风险投资视野较宽,对资本运作和国际动向比较了解。就完全可以做到借风生力,迅速把企业做大。二、紧盯政策性融资政策性融资是根据国家的政策,以政府信用为担保的,政策性银行或其他银行对一定的项目提供的金融支持。主要以低利率甚至无息贷款的形式,发挥金融作用强。政策性融资适用于具有行业或产业优势,有自主知识产权或符合国家产业政策的项目,通常要求企业运行良好,企业基础管理完善等等。政策性融资成本低,但是你一旦开始第一笔政策性融资,你很有可能会得到持续性的政策融资,当然这需要企业做出成绩,政策才会锦上添花。三、抢吃银行创新头啖汤近年来,为满足中小企业融资的需要,商业银行尤其是中小银行纷纷在创新金融服务产品上下功夫,为中小企业融资难推出许多创新服务产品,量身定做了许多新业务,各家银行推出新融资业务模式时会加以介绍,并附以案例及业务流程说明,帮助企业选择适宜的融资模式和融资时间提供参考。如果平时和银行搞好关系,毕竟新业务要有试验田,能够做银行的试验田,也牢固了银企关系,有了好事银行总是不会忘记你。四、卖股权求发展国外有一个很流行的比喻,把创业者办企业喻为三种类型:即用股权来换取发展急需的现金。办企业的出发点就在于获取利润。你卖出股权,用这些钱又可投资更有潜力的项目。

为什么中小企业融资难?

中小企业的融资的4个特点:(一)资金来源主要依靠内源融资在我国,大多数中小企业的资金主要是创业资金,占到企业资金总额的65%甚至以上;排在后面的分别是内部集资、小额贷款公司、典当行、融资担保公司和P2P公司等其他渠道占比例大概为10%。难以吸引外来投资据有关机构统计,如此的经营风险让外部投资者看不到投资回报的潜力,中小企业缺乏权益性资本为企业带来新的资金。(三)资金需求少、频率高中小企业融资需求具有多元性及“企业融资主要满足短期资金周转需要;二是中小企业规模有限,生产经营中所需要的资金量少;经常产生临时性、季节性的贷款需求;四是贷款需求急,商业机会对中小企业来说稍纵即逝,中小企业对融资的时效要求较高。(四)融资成本高根据商务部发布的数据显示,银行给予中小企业的平均借款年利息及费用率为10%左右,但已经是中小企业外源融资渠道之中贷款成本最低的一种;正规小额贷款公司的放款利率为官定利率的4倍,还要再加上审计、验资费、咨询费等融资的成本在一般在20%以上。企业融资需要一定的融资技巧。在和投资人正式讨论投资计划之前,企业家需做好四个方面的心理准备。1、准备应对各种提问一些小企业通常会认为自己对所从事的投资项目和内容非常清楚,企业家可以请一些外界的专业顾问和敢于讲话的行家来模拟这种提问过程,2、准备应对投资人对管理的查验也许你为自己多年来取得的成就而自豪。

中小企业融资有何特点

中小企业的融资的4个特点:(一)资金来源主要依靠内源融资在我国,大多数中小企业的资金主要是创业资金,来源于所有者投入,占到企业资金总额的65%甚至以上;其次是银行贷款,约占25%;排在后面的分别是内部集资、小额贷款公司、典当行、融资担保公司和P2P公司等其他渠道占比例大概为10%。(二)经营风险高,难以吸引外来投资据有关机构统计,在我国各类中小企业中,1/3以上的企业会在三年内关闭,平均寿命仅为2.5年,一直重复走着“一年发家,二年发财,三年倒闭”之路。如此的经营风险让外部投资者看不到投资回报的潜力,因此,中小企业缺乏权益性资本为企业带来新的资金。(三)资金需求少、频率高中小企业融资需求具有多元性及“短、小、频、急”的特性。一是贷款期限短,企业融资主要满足短期资金周转需要;二是中小企业规模有限,生产经营中所需要的资金量少;三是贷款频率高,经常产生临时性、季节性的贷款需求;四是贷款需求急,商业机会对中小企业来说稍纵即逝,中小企业对融资的时效要求较高。(四)融资成本高根据商务部发布的数据显示,银行给予中小企业的平均借款年利息及费用率为10%左右,虽高于银行官方利率,但已经是中小企业外源融资渠道之中贷款成本最低的一种;正规小额贷款公司的放款利率为官定利率的4倍,还要再加上审计、验资费、咨询费等融资的成本在一般在20%以上。扩展资料:企业融资需要一定的融资技巧。在和投资人正式讨论投资计划之前,企业家需做好四个方面的心理准备。1、准备应对各种提问一些小企业通常会认为自己对所从事的投资项目和内容非常清楚,但是你还要给予高度重视和充分准备,不仅要自己想,更重要的是让别人问。企业家可以请一些外界的专业顾问和敢于讲话的行家来模拟这种提问过程,从而使自己思得更全,想得更细,答得更好。2、准备应对投资人对管理的查验也许你为自己多年来取得的成就而自豪,但是投资人依然会对你的投资管理能力表示怀疑,并会问道:你凭什么可以将投资项目做到设想的目标?大多数人可能对此反应过敏,但是在面对投资人时,这样的怀疑却是会经常碰到的,这已构成了投资人对创业企业进行检验的一部分,因此企业家需要正确对待。3、准备放弃部分业务在某些情况下,投资人可能会要求企业家放弃一部分原有的业务,以使其投资目标得以实现。放弃部分业务对那些业务分散的企业来说,既很现实又确有必要,在投入资本有限的情况下,企业只有集中资源才能在竞争中立于不败之地。4、准备作出妥协从一开始,企业家就应该明白,像自己的目标和创业投资人的目标不可能完全相同。因此,在正式谈判之前,企业家要做的一项最重要的决策就是:为了满足投资人的要求,企业家自身能作出多大的妥协。一般来讲,由于创业资本不愁找不到项目来投资,寄望于投资人来作出种种妥协是不大现实的,所以企业家作出一定的妥协也是确有必要的。参考资料:百度百科-融资

都在说中小企业融资难、融资贵的,中小企业融资都有什么风险啊?对抗

中小企业融资主要风险 1.政策风险-国家宏观经济政策的变动会在很大程度上影响企业的正常经营,影响企业的收益,影响企业到期债务偿还的风险。例如国家的税率调整、汇率的变动、利率的变化以及针对不同产业的相关政策的出台都会大大地影响企业的经营活动,2.经营风险-中小企业在经营活动中形成的风险,因为经营不善而使企业的现金流量减少、资金链断裂、到期债务不能偿还的风险。经营风险程度主要与中小企业经营目标取向、企业文化以及管理者的才能息息相关。3.筹资方式不当带来的风险-目前在我国,可供中小企业选择的筹资方式主要有银行贷款、发行股票、发行债券、融资租赁和商业性用。就会增加企业的额外费用,减少企业的应得利益,影响企业的资金周转而形成财务风险。4.道德风险-中小企业利用自己的信息优势损害投资者利益,从而导致的投资风险,这是中小企业融资中较大的风险,不仅使投资人供与融资的风险加大,中小企业融资风险的防范 1.政策风险防范-为了促进我国中小企业健康、稳定地发展,我国政府、金融机构以及社会各界都应该为中小企业融资共同营造良好的经济金融环境。所以政府应给中小企业的融资提供政策支持和服务,国家应多出台扶持中小企业发展的政策,在技术、创新、管理、融资等方面给予政策支持,让大学、科研院所都来为中小企业提供技术支持、联合研发,可聘请专家不定期地对国家宏观经济形势和国家宏观经济政策进行分析,帮助企业根据宏观经济形势和政策的变化及时制定公司的相应对策,又要避免和减少因政策变动而对公司产生的风险,为中小企业与融资机构牵线搭桥。

中小企业融资管理的政策风险包括哪些风险

国家经济政策所导致的融资风险一般而言,都有可能对它的生产经营、市场环境和融资形势产生一定的影响。如果中小企业不能根据国家经济金融政策的变化做出敏锐的反应和及时调整,将会给中小企业的融资带来一定的风险,其直接融资和间接融资的风险都较大,如果企业经营得不到正常的资金供给,市场上资金的供应减少。

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